تفسیر اندیکاتور کانال های قیمت

اندیکاتور ATR چیست – آموزش کار با اندیکاتور ATR در تحلیل تکنیکال با فیلم + PDF

شما می‌توانید سرفصل مدنظر خود از فهرست محتوای این مقاله انتخاب کنید تا به قسمت مربوطه هدایت شوید:

• مفهوم شاخص میانگین محدوده واقعی یا اندیکاتور ATR
• آشنایی با DATR+ATR
• روش خواندن اندیکاتور ATR
• نحوه استفاده از اندیکاتور ATR در معاملات
• هشدارها برای شکست ATR
• دانلود آموزش با اندیکاتور ATR به صورت فیلم و PDF

آموزش اندیکاتور ATR در تحلیل تکنیکال به منظور شناسایی سیگنال های بالقوه انجام می شود. از این سیگنال های بالقوه شکست برای مشخص کردن سفارشات انتهایی توقف ضرر در بازار بورس مبنا قرار گرفته و استفاده می شوند. در این آموزش اندیکاتور ATR می آموزید چگونه از این فاکتور به منظور پیش بینی بازار بورس و موفقیت در آن استفاده کنید.

بهتر است بدانید که اندیکاتور ATR بعنوان یکی از زیرشاخه های اندیکاتور میانگین متحرک نمایی محسوب می شود. یک ویژگی مهم این اندیکاتور ATR نمایش نوسانات یک سهم در بازار بورس است. یعنی در هنگام افزایش نوسان در بازار بورس، مقدار اندیکاتور ATR افزایش می یابد. با کاهش نوسان در بازار بورس ، مقدار اندیکاتور ATR کاهش می یابد.

مفهوم شاخص میانگین محدوده واقعی یا اندیکاتور ATR

یکی از شاخص های تحلیل تکنیکال، اندیکاتور ATR یا میانگین محدوده واقعی است. جی ولز وایلدر در کتاب «مفاهیم جدید در سیستم تجارت تکنیکال»، آموزش کار با اندیکاتور ATR را بیان کرده است. اندیکاتور ATR و تحلیل تکنیکال میانگین محدوده واقعی یکی از ابزارهای اندازه گیری نوسان کالاها درنظر گرفته می شود. با این وجود، می توان این شاخص را برای سایر انواع دارایی ها نیز بکار برد.

ATR بعنوان یکی از شاخص های نوسانی بازار بورس، جهت قیمت را درنظر نمی گیرد. درعوض، این شاخص بررسی می کند درطول یک بازه زمانی، چه میزان از قیمت یک دارای تغییر می کند. همچنین آیا چنین تغییراتی، شکاف های قیمتی را سبب شده یا خیر. ارزش اندیکاتور ATR برای هر دوره زمانی ساعتی برای هر ساعت محاسبه شده است. در یک دوره زمانی روزانه، چنین محاسبه ای بصورت هر روز انجام خواهد شد. به گفته وایلدر، فرمول محاسبه اندیکاتور میانگین محدوده واقعی، حول مرکز محاسبه محدوده های واقعی برای دوره زمانی خاصی انجام می شود.

باتوجه به 3 روش زیر می توان به آموزش کار با اندیکاتور ATR بصورت ساده پرداخت:

• اختلاف میان قیمت بسته شدن و بالاترین قیمت جاری
• اختلاف میان قیمت بسته شدن و پایین ترین قیمت جاری
• اختلاف میان بالاترین قیمت جاری و پایین ترین قیمت جاری

از بالاترین مقدار حاصل شده از 3 متد، محدوده واقعی برای یک دوره زمانی انتخابی بدست می آید. در اینجا مقدار کامل موردنظر است، بنابراین اینکه چنینی مقداری مثبت یا منفی باشد مهم نیست. از مقادیر موجود برای هر دوره می توان مقدار میانگین را استخراج گرد. بصورت پیش فرض، این مقدار برابر با 14 پریود است. وایلدر به کمک مقدار پیشین ATR و با استفاده از روش زیر، مقدار تولید شده برای یک ATR 14 روزه محاسبه می شود:

ATR = [(Previous ATR x 13) + Current TR] / 14

فرمول شاخص میانگین محدوده واقعی یا ATR برای دوره های غیر از دوره های پیشنهادی 14 روزه به شکل زیر است:

ATR = (Previous ATR * (n – 1) + TR) / n

باتوجه به استراتژی معامله گری شما در بازار بورس، قادر به تغییر تعداد پریودهای شامل شده در محاسبه ATR هستید. بطور کلی، در تحلیل تکنیکال و آموزش روش کار با اندیکاتور ATR دو نکته زیر مهم هستند:

• سیگنال های بیشتر در بازه های زمانی کوتاه تر فراهم می شوند.
• هشدارهای معاملاتی کمتر در بازه های زمانی طولانی تر در اختیار افراد قرار می گیرند.

آشنایی با DATR+ATR

در تحلیل تکنیکال، آگاهی از جهت کلی بازار و وضعیت بازه های زمانی طولانی تر بسیارمهم است. اگر در بازار بورس فعالیت کنید، دلیل اهمیت این موضوع مهم را خواهید دانست. با این وجود، معامله گران بسیاری اقدام به معامله در بازه های زمانی کوتاه تر می کنند. آنها کارهایی که در تحلیل های چند بازه ای انجام داده و در بازه های زمانی طولانی تر مشاهده کرده اند را نادیده می گیرند. در این قسمت از آموزش روش کار با اندیکاتور ATR، با یکی از اندیکاتورهای روزانه از میانگین محدوده واقعی به نام شاخص DATR آشنا می شوید. با این شاخص، نوسان در بازه های زمانی روزانه اندازه گیری می شود.

در شکل زیر، نکاتی قابل مشاهده است که عبارتند از:

• نحوه پایین رفتن DATR به سمت پایین در تمام مسیر قابل مشاهده است.
• حرکت ATR در بازه های زمانی کوتاه تر بصورت موجی است.
• در بازه های زمانی کوتاه تر، تمامی لبه های نوسان ATR دارای عمر بسیار کوتاهی هستند.
• بسیارمهم است که موقعیت کلی بازه زمانی بلندتر را بدانیم. زیرا درک می کنیم باید در بازه های زمانی کوتاه تر انتظار چه چیزی باید داشته باشیم.
• یک DATR پایین بطورمعمول منجر به نوسان پایین تر در بازه های زمانی کوتاه تر می شود.
• در حالتی که نوسان پایین در بازه های زمانی کوتاه تر رخ دهد، لبه های نوسان پایداری خیلی زیادی ندارند.

روش خواندن اندیکاتور ATR

بسیارمهم است که روش خواندن شاخص اندیکاتور ATR را بدانید. در قسمت زیر چارت شما، شاخص میانگین محدوده واقعی به صورت یک خط تکی موجود است. این خط قابلیت حرکت به سمت بالا یا پایین را دارد. خواندن اندیکاتور ATR در تحلیل تکنیکال کار ساده ای است. مقدار ATR بالاتر، بیان کننده افزایش نوسان است. سیگنال های ATR پایین تر نیز نشان دهنده نوسان پایین تر هستند. با این وجود، در حین آموزش کار با اندیکاتور ATR به این نکته توجه کنید که هیچگونه سیگنالی در ارتباط با جهت تمایلات بالقوه در اختیار ATR قرار نمی گیرد. بلکه این امر تنها نشانگر این است که چه اتفاقی درمورد نوسان قیمت رخ می دهد. باتوجه به نمودار زیر می توانید ببینید که نوسان درطول یک حرکت قوی تر قیمت به سمت بالا یا پایین نوسان افزایش خواهد یافت.

نحوه استفاده از اندیکاتور ATR در معاملات

یک اندیکاتور بسیار کاربردی در بازار بورس را می توان شاخص میانگین محدوده واقعی نام برد. زیرا قادرید اتفاقات رخ داده درمورد نوسان قیمت یک دارایی را ببینید. با این حال، در هنگام تعریف استراتژی تجارت میانگین محدوده واقعی باید احتیاط زیادی داشته باشید. زیرا نمی توانید این اندیکاتور را به شکل یک ابزار مستقل بکار برید.

امکان ترکیب ATR با تحلیل عملکرد قیمت و سایر شاخص ها وجود دارد. با این کار، هشدارهایی را درمورد جهت گیری قیمت یا تکانه آن شاهد خواهید بود. معامله گران در بازار بورس، به منظور یافتن شکست های بالقوه و مشخص نمودن سفارشات توقف ضرر، شاخص میانگین محدوده واقعی را بطور گسترده بکار می برند. این اشخاص با استفاده از این شاخص از اتمام زودهنگام موقعیت خود پیشگیری می کنند.

تفاوت ها و شباهت های نوسان و تکانه

نکته مهم در آموزش کار با اندیکاتور ATR این است که با استفاده از این شاخص می توان نوسان را اندازه گیری کرد. یکی از تصورات اشتباه تحلیلگران بازار بورس این است که نوسان با سرسختی یا تحمل یکسان رخ می دهد. در این مورد دقت کنید که با نوسان نمی توان هیچ اطلاعاتی درمورد قدرت گرایش یا جهت گیری گرایش بدست آورد. بلکه با استفاده از آن می توان میزان بالا یا پایین رفتن قیمت را دریافت. به عبارتی، اندیکاتور ATR صرفا به میزان نوسان قیمت دقت می کند. اما به اینکه قیمت تا چه حد در یک جهت حرکت کرده توجه ندارد. درک تفاوت بین تکانه و نوسان به شما کمک می کند موضوع را درک کنید.

نوسان، میزان بالا یا پایین رفتن قیمت در اطراف میانگین را نشان می دهد. در محیطی با نوسان بالا، شاهد شعله های بلند درمورد شمع های قیمت هستیم. همچنین ترکیبی از شمع های خرسی و گاوی قابل مشاهده است. همچنین، بدنه کندل درمقابل شعله های آن کوچک تر است.

تکانه در نقطه مقابل نوسان است. قدرت تمایل به سمت یک جهت با استفاده از تکانه قابل توصیف است. در محیطی با تکانه بالا، معمولا تنها یک رنگ کندل به همراه شعله های کوچک آن قابل مشاهده است. کندل همان شمع های بسیار کمی هستند که درمقابل ترند درحال حرکت هستند. در تصویر زیر، تفاوت میان تکانه و نوسان قابل مشاهده است. نوسان توسط اندیکاتور ATR قابل اندازه گیری است. این درحالی است که تکانه برای اندیکاتور RSI موردتوجه است.

نوسان در روند صعودی و نزولی

در هنگام آموزش کار با اندیکاتور ATR و استفاده عملی از آن، نحوه نوسان گیری از بازار به شما کمک می کند تصمیم گیری های بهتری برای خرید و فروش داشته باشید. در شکل زیر، تغییرات نوسان در طول دوره های مختلف بازار را مشاهده می کنید. این در شرایطی است که نوسان در طول روندهای صعودی پایین بوده و در قیمت های بالای میانگین متحرک، درحال افزایش است. با سقوط قیمت ها و کمتر شدن آن نسبت به میانگین متحرک، افزایش قابل توجه نوسان را شاهد خواهید بود.

چنین رفتاری در بازار سهام و همچون تصویر زیر DAX قابل مشاهده است. همچنین، ورود قیمت به یک روند صعودی و قرارگیری آن پایین تر از میانگین متحرک سبب بالا رفتن شدید آن می شود. در طول روندهای صعودی شاهد کاهش چشمگیر نوسان خواهید بود. با تغییر نوسان و یک شکست قیمت به سمت بالا یا پایین میانگین متحرک شاهد شاخص های بسیار مناسبی از یک روند جدید خواهید بود. اغلب، تغییر ترند توسط یک تغییر در نوسان قابل پیشگویی است. همچنین، سیگنال هایی براساس ایجاد ترندهای جدید ایجاد می شود.

هشدارها برای شکست ATR

دو کاربرد مهم شاخص میانگین محدوده واقعی را در ادامه آموزش کار با اندیکاتور ATR خواهید دید. اندیکاتور ATR در تحلیل تکنیکال به منظور یافتن شکست های بالقوه بکار می رود. در این مورد، باید تلاش شود پساز مانیتور کردن مقدار ATR، یک مقدار پایین چند ساله را بررسی کرد. پس از یافتن چندین نقطه، در جستجوی قیمتی باشید که موجب شکست سطح پشتیبان شود. این موضوع را می توان با افزایش نوسان و پایداری یک شکست مشاهده کرد.

فعالان بازار بورس و افراد مختلف پس از گذراندن آموزش کار با اندیکاتور ATR قادرند این شاخص را به منظور شناسایی نقاطه بالقوه ورود و خروج در موقعیت های تجاری خود بکار برند. نباید فراموش شود که دوره های نوسان بالا و پایین درنهایت خاتمه می یابند. می توانید از این موضوع مزیت کسب کنید. مثلا معامله گران پس از یک دوره نوسان پایین، انتظار تفسیر اندیکاتور کانال های قیمت افزایش نوسان را دارند. این نقطه می تواند همان جایی باشد که وارد موقعیت خود شده یا از ان خارج شوید.

توقف ضرر موخر

شناسایی نقاط بالقوه یکی از روش های مهم در آموزش کار با اندیکاتور ATR است. در این حالت می تونید تنظیم سفارشات توقف ضرر یا سفارشات توقف ضرر موخر را انجام دهید. با بکارگیری اندیکاتور ART در تحلیل تکنیکال شما از ایجاد شدن ضرر توقف محدود در زمان های نوسان زیاد دوری می کنیم. همچنین در طول نوسان های کم، از ایجاد یک سفارش توقف ضرر تفسیر اندیکاتور کانال های قیمت گسترده دوری می کنید. باتوجه به نمودار زیر، نحوه بکارگیری اندیکاتور ART در هنگام ایجاد یک سفارش توقف ضرر قابل مشاهده است.

پریودهای نوسان افزایشی با تحرکات قیمتی در طول نوسان بالاتر متناظر آنها (یعنی همان دایره های سفید رنگ) توسط پیکان های سفید رنگ نشان داده می شود. ازطریق گنجاندن اندیکاتور ATR در تصمیمات توقف ضرر موخر خود می توانید از سود یا ضرر خود مطلع شوید. از قفل شدن سود خود یا توقف ضرر شدید خود مطمئن خواهید شد. درنهایت، قادر به خروج زودهنگام خود خواهید شد.

در هنگام حرکت یک طرفه بازار که در زمان کاهش نوسان رخ می دهد، قادر به توقف ضرر دقیق خواهید بود. این توقف تا حدی محدود است که درمورد جمع آوری سطح معینی از سود خود مطمئن می شوید. همچنین قادرید مقدار اندیکاتور ATR را بعنوان مبنایی برای مشخص کردن توقف موخر خود بکار برید. این موضوع دارای مزیت است. زیرا هر حرکت نوسان، سبب توقف جابجایی ضرر شما می شود. درمواقع عدم کسب منفعت از تغییرات عملکرد قیمت بازار بورس، توقف ضرر می تواند برطبق فاصله حاصل از مقدار ATR فعال شود.

جمع بندی

گذشته از کاربردهای متداول اندیکاتور ATR، معامله گران بورس استراتژی های میانگین محدوده واقعی متعددی را بکار می برند. این استراتژی ها توسعه یافته اند تا سیکنال های بالقوه سودآور را تعیین و تصدیق کنند. هم جهت با میانگین محدوده واقعی، این استراتژی ها از شاخص میانگین های درحال حرکت به منظور تعیین جهت گیری تمایلات یا شاخص RSI استفاده می کنند تا تکانه آنی در تحلیل تکنیکال را اندازه گیری کنند. به منظور توقف ضرر می توان یک استراتژی معامله اندیکاتور ATR را تعیین کرد. این استراتژی زمانی مشخص می شود که تنظیمات سفارش توقف ضرر در بالا یا پایین سطوح پشتیبان و مقاومت انجام شده باشد. البته هیچ یک از این وظعیت ها نباید بعنوان قانون تلقی شود. زیرا خود معامله گران بورس، استراتژی های تجاری عمومی و میانگین محدوده واقعی را انجام می دهند.

نحوه تحلیل شتاب قیمت با خطوط روندِ میکرو کانال ها

توانایی تشخیص شتاب قیمت بدون توجه به سبک معاملاتی شما یک مهارت عالی است. با جذب این توانایی، شما در مسیر درست بازار قرار خواهید گرفت. راه های زیادی برای سنجش شتاب وجود دارد. برای این کار می توانید از اندیکاتور مومنتوم استفاده کنید و یا پرایس اکشن را با دقت بررسی کنید. به هر حال، حرکت ها روی نمودار آشکار هستند.

توانایی تشخیص شتاب قیمت بدون توجه به سبک معاملاتی شما یک مهارت عالی است. با جذب این توانایی، شما در مسیر درست بازار قرار خواهید گرفت.

راه های زیادی برای سنجش شتاب وجود دارد. برای این کار می توانید از اندیکاتور مومنتوم (Momentum indicator) استفاده کنید و یا پرایس اکشن را با دقت بررسی کنید. به هر حال، حرکت ها روی نمودار آشکار هستند.

اما با وجود روش های متعدد برای سنجش شتاب حرکت، ممکن است به راحتی باعث اشتباه شوید.
بنابراین، انتخاب راه و روش مشخص برای سنجش شتاب، نکته حائز اهمیتی است. در اینجا نحوه استفاده از خطوط روند میکرو کانال برای رد یابی شتاب بازار درکوتاه مدت را خواهید آموخت.

خطوط روند میکرو کانال

بیایید برای توضیح ابزار خود براساس مفاهیم اولیه معاملات پرایس اکشن اقدام کنیم.

خطوط روند چیست؟

هدف خطوط روند، ردیابی روند است.

بنابراین، خط روند در یک بازار صعودی، زیر شمع های نمودار رسم می شود و در یک بازار نزولی، خط روند بالای شمع ها رسم می شود. در شرایط روند صعودی، خط روند اغلب به عنوان پشتیبان بازار عمل می کند.

خطوط روند کانال چیست؟

خطوط روند کانال، برای برجسته کردن پیشرفت یک روند رسم می شوند.

بنابراین، خطوط روند کانال، در یک بازار صعودی، بالای شمع های نمودار رسم شده و در یک بازار نزولی، در پایین نمودار رسم می شوند. آنها را می توان به عنوان خطوط موازی خطوط روند رسم کرد یا با اتصال نقاط بالا در موج حرکتی روند، رسم کرد.

خطوط روند میکرو کانال چیست؟

«خطوط روند میکرو کانال» (Micro channel trend lines)، واژه سختی است. اما صبور باشید به محض اینکه مطمئن شدید چطور آنها را رسم کنید، می توانید با هر اسمی آنها را صدا کنید.

خطوط روند میکرو کانال با استفاده از دو کندل قیمت کشیده شده است. و شما می توانید آنها را در هر دو بازار صعودی و نزولی رسم کنید.

بیایید بر روی نمونه صعودی در اینجا تمرکز کنیم.

برای رسم خط روند میکرو کانال صعودی باید:

1. دو کندل قیمت متوالی را پیدا کنید.
2. شمع قیمت دوم بالاتر از شمع قیمت اول باشد.
3. با اتصال بالاترین قیمت دو شمع، یک خط رسم کنید.
4. ادامه نمودار را بر اساس خط ترسیم شده بسنجید.

برای تفسیر حرکت پرشتاپ، با استفاده از خط، به تعامل آن با کندل سوم نگاه کنید. نمودار زیر، سه سناریو را نشان می دهد که با آن روبرو خواهید شد.

این دستور العمل ها را برای تفسیر شتاب صعودی دنبال کنید:

• بالای خط بسته شود – شتاب قیمت (نقطه 2)
• به خط برخورد کند اما زیر خط بسته شود – شتاب ناموفق ( نقطه 3)
• به خط برخورد نکند – بدون شتاب ( نقطه 4)

برای شتاب نزولی، باید خطوط روند میکرو کانال نزولی را رسم کنید. پایین ترین قیمت ۲ شمع متوالی را به هم متصل کنید تا یک خط شیب دار نزولی ایجاد شود.

سپس، این دستورالعمل ها را برای تفسیر شتاب نزولی دنبال کنید:

• پایین خط بسته شود – حرکت پرشتاب
• به خط برخورد کند اما بالای خط بسته شود – شتاب ناموفق
• به خط برخورد نکند – بدون شتاب

مواردی از شتاب نزولی را در بخش بعدی بررسی می کنیم.

زمانی که بتوانید شتاب حرکت را با یک خط روند کانال ارزیابی کنید، آماده رفتن به مرحله بعدی هستید.

چگونه می توان از شتاب در استراتژی معاملاتی خود استفاده کرد

توانایی ردیابی شتاب قیمت یک مهارت ارزشمند است. اما برای ایجاد یک استراتژی تجاری مناسب باید آن را با ارزیابی خود از بازار ترکیب کرد.

هربار که شتاب قیمت را تشخیص می دهید، می توانید انتخاب کنید که با آن وارد بازار شوید یا خیر. تصمیم گیری شما به ارزیابی شما از بستر بازار بستگی دارد.

آیا انتظار دارید بازار روند خود را از سر بگیرد؟

آیا انتظار دارید بازار در محدوده معاملاتی خود باقی بماند؟ یا انتظار دارید که از محدوده معاملاتی خارج شود؟

پاسخ شما به این سوالات تعیین می کند که چگونه می توانید از شتاب در برنامه معاملاتی خود استفاده کنید.

مثال1: اُفت خلاف جهت پرایس اکشن

حرکات پر شتاب خلاف روند، معمولا دوام نمی آورند. آخرین تلاش معامله گران برای تغییر جهت روند را در افت قیمت فعلی نشان می دهد.

هنگامی که این موضوع را درک کنید، محوسازی حرکات شتاب دار، راهی عالی برای ورود به یک روند بنظر می رسد.

1. بازار بسیار بالاتر از میانگین متحرک نمایی (EMA) 50 واحدی است و یک جهتگیری صعودی قوی را نشان می دهد. انتظار داریم روند صعودی ادامه دار باشد.
2. این اولین و تنها حرکت پرشتاب نزولی تایید شده بود. خرید در این کندل که در زیر خط روند میکرو کانال قرار گرفته ایده خوبی است.

با این حال، هنگامی که با افت قیمت پرشتاب، وارد معامله می شوید، تعیین حد ضرر دشوار است. در چنین مواردی، حد ضررهای بر مبنای میانگین نوسانات، مفید هستند.

مثال2: پیوستن به روند صعودی

1. این مثال، بازار بالاتر از میانگین متحرک نمایی 50 واحدی را نمایش می دهد. سیگنال های حرکتی، روند صعودی را تفسیر می کنند.
2. این کندل در زیر خط روند میکرو کانال بسته شد، که نشان دهنده شتاب نزولی است. در روند صعودی می توانید این حرکت را نادیده بگیرید. این موضوع مبنای انجام معامله در مثال 1 بود.
3. با ظاهر شدن این کندل ها در پرایس اکشنِ، دلیل دیگری برای تایید موقعیت صعودی است. این کندل تایید کرد که شتاب صعودی حاکم شده است. این تاییدیه هم فرصت برای ورود به روند صعودی را نشان می دهد.
4. در طول یک کاهش عمیق قیمت در روند صعودی، ایجاد یک حرکت پر شتاب می تواند سیگنال خرید مطمئنی باشد. هرچند، معمولا بعد از چنین شرایطی بازار برای چند کندل برخلاف روند حرکت می کند. اما اگر بازار برای مدت بیشتری در این محدوده متوقف شد، به سرعت خارج شوید.

نتیجه گیری

این روش ساده است و نیازی به هیچ شاخص پیچیده ای ندارد. برای این رویکرد تنها نیاز است که خطوط روند را روی نمودار رسم کنید. در واقع، با برخی تمرینات، حتی می توانید خطوط روند را بدون رسم نیز پیش بینی کنید.

این روش عالی به شما کمک می کند، از روی حرکت قیمت، شتاب قیمت را تشخیص دهید. به جای استفاده از یک اندیکاتور جداگانه برای تحلیل شتاب، اجازه دهید نمودار حرکت قیمت، بستر را برای شما آماده کند.

توجه داشته باشید که این روش بر شتاب قیمت در کوتاه ترین زمان تمرکز دارد. در اصل، ما شتاب را در سه کندل قیمتی تحلیل می کنیم. و بستر را با دو کندل اول آماده می کنیم و با کندل سوم بدنبال تاییدیه هستیم.

آموزش کار با اندیکاتور کانال کلتنر (Keltner channel)

اندیکاتور کانال کلتنر یکی از شاخص‌های محبوب در میان تحلیلگران تکنیکال است؛ معامله‌گران با استفاده از این شاخص روند فعلی دارایی‌ها را ارزیابی می‌کنند و بر اساس آن سیگنال‌های معاملاتی ارائه می‌دهند. به صورت خلاصه کانال‌های کلتنر با استفاده از نوسانات و قیمت‌های متوسط، خطوط بالا، پایین و میانی نمودار را رسم می‌کنند. هر سه این خطوط همراه با قیمت حرکت می‌کنند و باعث ایجاد شکلی شبیه به کانال بر روی نمودار می‌شوند. در این مطلب قصد داریم تمام نکات مربوط به این اندیکاتور را بررسی کرده و روش کار با کانال کلتنر را به شما آموزش دهیم؛ با ما همراه باشید.

فهرست عناوین مقاله :

اندیکاتور کانال کلتنر چیست؟

کانال کلتنر یک شاخص فنی است که برای شناسایی نوسانات در حرکات قیمت یک دارایی مورد استفاده قرار می‌گیرد. کانال کلتنر درست مثل سایر شاخص‌های تحلیل تکنیکال مانند باند بولینگر که نوسانات را دنبال می‌کنند؛ از سه خط جداگانه برای ارزیابی نوسان یک دارایی بر اساس حرکات قیمت و سطوح حمایت و مقاومت استفاده می‌کند.

سطوح حمایت و مقاومت به سطوح جداگانه‌ای گفته می‌شود که حرکات قیمت یک دارایی را محدود می‌کنند. سطح حمایت به سطحی گفته می‌شود که ممکن است در آن کاهش قیمت یک دارایی متوقف شود و سطح مقاومت هم به سطحی گفته می‌شود که ممکن است در آن افزایش قیمت یک دارایی متوقف شود.

کانال کلتنر برای چه کاری مورد استفاده قرار می‌گیرد؟

در واقع کانال‌های کلتنر راهنماهای بصری کوتاه و مفیدی در اختیار معامله‌گران قرار می‌دهند که نشان‌دهنده قیمت و نوسانات سهام هستند. معامله‌گران با استفاده از این اندیکاتور می‌توانند حرکات غیرعادی قیمت دارایی‌هایی را به راحتی تشخیص دهند و به این ترتیب می‌توانند از فرصت‌های خرید یا فروش سهام استفاده کنند. درصورتی‌که حرکات قیمت در خارج از کانال کلتنر رخ دهد، می‌تواند نشان دهنده تغییر روند یا «شکست قیمت» باشد که باعث ایجاد فرصت‌های معاملاتی مختلفی خواهد شد. در بخش‌های بعدی در مورد شکست قیمت بیشتر صحبت خواهیم کرد.

برای آگاهای بیشتر ار تحرکات قیمت مطالعه مقاله الگوهای قیمتی در تحلیل تکنیکال پیشنهاد میکنیم.

چطور باید کانال کلتنر را محاسبه کنیم؟

برای محاسبه کانال کلتنر کافی است مراحل زیر را دنبال کنید:

• انتخاب طول میانگین متحرک نمایی
• انتخاب دوره‌های زمانی شاخص میانگین محدوده واقعی یا (ATR)
• انتخاب ضریب ATR

بعد از انجام این سه مرحله، می‌توانید با استفاده از فرمول‌های زیر کانال کلتنر را رسم کنید:

• خط وسط: میانگین متحرک نمایی (EMA) 20 روزه
• خط کانال بالایی: میانگین متحرک نمایی ۲۰ روزه + (۲ x ATR(10))
• خط کانال پایینی: میانگین متحرک نمایی ۲۰ روزه – (۲ x ATR(10))

در تصویر زیر می‌توانید مشاهده کنید که چطور تنظیمات مربوط به شاخص کانال کلتنر در سایتی مانند freestockcharts.com انجام می‌شود؛ همچنین می‌توانید در پس‌زمینه تصویر نحوه شکل‌گیری کانال کلتنر را مشاهده کنید.

چطور یک کانال کلتنر را تفسیر کنیم؟

بعد از رسم اندیکاتور کانال کلتنر، نوبت به بررسی آن می‌رسد. شاید شما هم شنیده باشید که کانال کلتنر مشابه شاخص باند بولینگر است؛ اما این دو اندیکاتور تفاوت‌هایی هم دارند که در بخش‌های بعدی به آن می‌پردازیم. باید به این نکته دقت داشته باشید که بعد از رسم کانال کلتنر بیشتر حرکات قیمت در داخل کانال می‌افتند؛ پس زمانی که قیمت به نوار بالایی یا پایینی کانال می‌رسد، اهمیت خیلی زیادی دارد:

• اگر قیمت به نوار بالایی برسد؛ نشان دهند قدرت روند یا رسیدن به سطح حمایت است؛ یعنی اگر روند صعودی باشد، رسیدن قیمت به نوار بالایی نشان‌ دهنده این است که روند صعودی ادامه خواهد داشت و اگر روند نزولی بود، این موضوع نشان‌ دهنده پایان روند نزولی خواهد بود.
• اگر قیمت به نوار پایینی برسد؛ نشان دهنده ضعف روند یا رسیدن به سطح مقاومت است؛ پس اگر روند نزولی باشد و قیمت به نوار پایینی برسد، به این معنی است که احتمالا روند نزولی ادامه خواهد داشد. اگر در روند صعودی قیمت به نوار پایینی رسید، به این معنی است که احتمالا روند صعودی پایان یافته است.

یک خط میانی هم در کانال کلتنر وجود دارد که میانگین محرک ما محسوب می‌شود. از این خط می‌توانیم برای ارزیابی قدرت حرکات قیمت هم استفاده کنیم. در زیر روش این کار را توضیح داده‌ایم:

• درصورتی‌که در طول یک روند نزولی قیمت در پولبک‌ها از خط میانی عبور نکند، به این معنی است که معامله‌گران علاقه‌ای به خرید ندارند و همین موضوع روند نزولی را تائید می‌کند.
• اگر در یک روند صعودی قیمت در پولبک‌ها از خط میانی عبور نکند، به این معنی است که معامله‌گران علاقه‌ای به فروش ندارند و این نشانه‌ای است که روند صعودی را تائید می‌کند.

کانال کلتنر چه تفاوتی با اندیکاتور باند بولینگر دارد؟

همانطور که در بخش‌های قبل اشاره کردیم، اندیکاتور کانال کلتنر و باند بولینگر شباهت زیادی به هم دارند؛ اما می‌خواهیم بدانیم زمانی که این دو شاخص فنی را در مقام مقایسه قرار دهیم، کدام شاخص مفیدتر خواهد بود؟

باندهای بولینگر اندیکاتورهای نوسان یا روند هستند که توسط میانگین متحرک یا انحراف معیار شکل می‌گیرند. تفاوت‌های خیلی کمی بین باند بولینگر و کانال کلتنر وجود دارد که در زیر می‌توانید آن‌ها را مشاهده کنید:

• کانال کلتنر برخلاف باند بولینگر از انحراف معیار استفاده نمی‌کند و در عوض میانگین محدوده واقعی (ATR) را به کار می‌برد؛ به همین دلیل هم کانال‌های کلتنر نسبت به باند بولینگر معمولا صاف‌تر هستند. (میانگین محدوده واقعی یا ATR برای مشخص کردن نوسان در بازار مورد استفاده قرار می‌گیرد.) درواقع EMA برای تعیین جهت و ATR برای تنظیم پهنا به کار می‎رود.
• تفاوت دیگر این است که باندهای بولینگر از میانگین متحرک ساده (SMA) و کانال کلتنر از میانگین متحرک نمایی استفاده می‌کند. میانگین متحرک نمایی نسبت به SMA حساسیت بیشتری دارد.

در تصویر زیر می‌توانید تفاوت این دو اندیکاتور را به وضوح مشاهده کنید. باندهای بولینگر با رنگ سیاه و کانال کلتنر با رنگ آبی نشان داده شده است.

حال سوالی که پیش می‌آید این است که کدام اندیکاتور برای معاملات بهتر است؟ در پاسخ باید بگوییم که هر دو اندیکاتور باند بولینگر و کانال کلتنر مفید هستند؛ ولی برای تولید سیگنال‌های معاملاتی متفاوتی به کار می‌روند. سیگنال‌های هر دو اندیکاتور زمانی ایجاد می‌شوند که حرکات قیمت در بالا یا پایین نوارهای کانال شکسته شود؛ با این حال در کانال کلتنر زمانی که حرکت قیمت در بالا یا زیر خطوط بالایی و پایینی می‌شکند، به جای بازگشت به خط میانی یا خط مخالف، آن حرکت تداوم پیدا می‌کند.

مقاله آموزش اندیکاتور ATR را از دست ندهید.

استراتژی‌های استفاده از کانال کلتنر

در گذشته کانال‌های کلتنر به عنوان اندیکاتور‌های تشخیص روند به کار می‌رفتند؛ ولی امروزه از این شاخص برای مشخص کردن سطوح خرید و فروش بیش از حد استفاده می‌شود. برای اینکه بتوانید از اندیکاتور کانال کلتنر استفاده کنید به یک استراتژی نیاز پیدا خواهید کرد. در ادامه چند مورد از استراتژی‌های کانال کلتنر را معرفی خواهیم کرد.

استراتژی شکست قیمت

استراتژی شکست قیمت زمانی مورد استفاده قرار می‌گیرد که قیمت خارج از کانال کلتنر شکسته شده باشد. شکست زمانی رخ می‌دهد که روند قبلی تمام شود و یک روند جدید در نمودار آغاز شود. دیگر می‌دانید که در زمان استفاده از این اندیکاتور باید به حرکات قیمت توجه ویژه‌ای داشته باشید؛ بنابراین هر زمان که حرکات قیمت بالاتر یا پایین‌تر از کانال‌ها بروند، نشان‌دهنده بروز یک اتفاق مهم است. در بخش تفسیر کانال کلتنر با معنای روندهای قوی و ضعیف آشنا شدید؛ در ادامه قصد داریم سیگنال‌های خرید و فروش ناشی از به کار بردن استراتژی شکست قیمت را بررسی کنیم.

سیگنال خرید

• زمانی که قیمت بالای کانال بالایی شکسته و بسته می‌شود، باید معامله کنید.
• خط میانی به عنوان نقطه خروج در نظر گرفته می‌شود.
• هیچ حد سودی برای این معامله وجود ندارد.
• فرقی ندارد که این معامله سود داشته باشد یا زیان؛ در هر صورت زمانی که قیمت به خط میانی برسد باید از معامله خارج شوید.

سیگنال فروش

• زمانی که قیمت شکسته و زیر کانال بالایی بسته می‌شود؛ باید معامله کنید.
• در این مورد هم خط میانی به عنوان نشانه خروج از معاملات در نظر گرفته می‌شود و هیچ حد سودی برای این معاملات وجود ندارد.
• زمانی که قیمت به حد میانی رسید باید از معاملات خارج شوید.

استراتژی پولبک

استراتژی پولبک زمانی مورد استفاده قرار می‌گیرد که قیمت در یک روند قوی باشد؛ ولی به جای اینکه زمانی که روند صعودی است وارد بازار شوید؛ باید منتظر نزول موقت قیمت‌ها بمانید. سیگنال خرید و فروش در این استراتژی اندیکاتور کانال کلتنر را می‌توانید در ادامه مشاهده کنید.

سیگنال خرید

• مطمئن شوید که قیمت در یک روند صعودی قوی باقی می‌ماند.
• منتظر بمانید قیمت تا خط میانی پولبک کند و سپس وارد معامله شوید.
• در این استراتژی باید یک حد ضرر بین خط میانی و کانال پایانی تعیین کنید.
• یک حد سود هم نزدیک به کانال بالایی ایجاد کنید.

سیگنال فروش

• در این مرحله باید مطمئن شوید که قیمت وارد یک روند نزولی قوی شده است.
• زمانی که قیمت تا خط میانی بالا رفت، معامله کنید.
• یک حد ضرر بین خط میانی و کانال بالایی تعیین کنید.
• یک حد سود روی کانال پایینی یا نزدیک به آن تعیین کنید.

قبل از استفاده از این استراتژی باید با به‌کارگیری استراتژی‌ها و اندیکاتورهای مختلف دیگر روند صعودی یا نزولی قیمت را مشخص کنید. اگر قیمت بین کانال‌های بالایی و پایینی در نوسان بود نباید از استراتژی پولبک استفاده کنید؛ زیرا زمانی که یک روند مشخص قابل تشخیص نباشد، این استراتژی بیشتر از سود برای شما ضرر خواهد داشت.

نکاتی برای استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر

معامله‌گران باید بدانند که هیچ اندیکاتور بی‌نقصی وجود ندارد و در زمان تصمیم‌گیری برای معاملات، نمی‌توانید فقط به نتایج یک شاخص اعتماد کنید؛ به همین دلیل هم بهتر است تفسیر اندیکاتور کانال های قیمت به صورت همزمان از ابزارهای تحلیل تکنیکال مختلفی برای بررسی بازار استفاده کنید. در ادامه نکاتی را آورده‌ایم که در زمان استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر باید به آن‌ها توجه داشته باشید:

• برای اینکه در دام سیگنال‌های معاملاتی اشتباه گرفتار نشوید؛ بهتر است از یک اندیکاتور جایگزین یا شاخصی برای تائید نتایج حاصل از کانال کلتنر استفاده کنید.
• یکی از اندیکاتورها باید به عنوان شاخص اصلی مورد استفاده قرار بگیرد و اندیکاتور دوم باید بعد از شاخص اول و برای تائید آن به کار برود.
• فرقی ندارد از چه نوع محاسبات یا استراتژی استفاده می‌کنید؛ قبل از اینکه تصمیمی برای معامله بگیرید، باید نتایج یکسانی از هر دو اندیکاتور خود دریافت کنید.
• نباید از کانال کلتنر همراه با اندیکاتورهای شکست نوسان دیگر استفاده کنید؛ البته این موضوع در مورد باند بولینگر صدق نمی‌کند و امکان استفاده هر دو شاخص به صورت همزمان وجود دارد.
• اگر هنوز در انجام معاملات با استفاده از کانال کلتنر حرفه‌ای نیستید، بهتر است ریسک نکنید و به جای به خطر انداختن سرمایه خود در بازارهای واقعی، ابتدا تنظیمات کانال کلتنر را در یک حساب معاملاتی آزمایشی امتحان کنید. درنهایت فقط زمانی به سراغ بازارهای واقعی بروید که محاسباتتان در حساب آزمایشی به صورت مداوم موفقیت آمیز شود.
• به این نکته توجه داشته باشید که باید برای دارایی‌های مختلف تنظیمات کانال کلتنر را تغییر بدهید. تنظیماتی که برای یک دارایی به کار می‌برید، لزوما برای یک داریی دیگر مناسب نخواهد بود.

محدودیت‌های استفاده از کانال کلتنر

معامله‌گران زمانی می‌توانند از مزایای کانال کلتنر بهره‌مند شوند که از تنظیمات درستی استفاده کنند. برای این منظور معامله‌گر باید ابتدا هدف خود را برای استفاده از این اندیکاتور معین کند و سپس کانال کلتنر را به گونه‌ای تنظیم نماید که بتواند به هدف موردنظر خود برسد؛ برای مثال برخی از مزایای کانال کلتنر زمانی که نوارها خیلی نزدیک یا خیلی دور باشند، کارایی نخواهند داشت.

درست است که اندیکاتور کانال کلتنر می‌تواند به تشخیص جهت روند و حتی برخی از سیگنال‌های معاملاتی کمک کند؛ ولی بهترین روش استفاده از این اندیکاتور ترکیب کردن آن با ابزارهای تحلیل حرکات قیمت و سایر شاخص‌های تحلیل تکنیکال است.

مورد دیگر این است که احتمال دارد نوارها به عنوان سطوح حمایت یا مقاومت عمل نکنند و به نظر می‌رسد که در کل توانایی پیش‌بینی کمی داشته باشند. این مسئله ممکن است به تنظیماتی که انتخاب می‌شود بستگی داشته باشد؛ ولی هیچ مدرکی وجود ندارد که ثابت کند برای مثال برخورد قیمت با یکی از نوارها موجب ایجاد فرصت‌های معاملاتی می‌شود.

جمع‌بندی

با توجه به مواردی که ذکر شد متوجه شدید که کانال کلتنر یک ابزار مفید است که معامله‌گران مبتدی و حرفه‌ای می‌توانند از مزایای آن استفاده کنند. معامله‌گران می‌توانند از این شاخص برای سنجش قدرت بازار و پیدا کردن فرصت‌های معاملاتی بالقوه بهره ببرند. با وجود تمام مواردی که ذکر شد بهتر است بدانید که هیچ اندیکاتوری کامل نیست و قبل از گرفتن هر گونه تصمیم معاملاتی بهتر است که از ابزارهای تجزیه و تحلیل قیمت استفاده کنید.

دانلود اندیکاتور RSI + مفهوم و تنظیمات اندیکاتور RSI آر اس ای

دانلود اندیکاتور RSI + مفهوم و تنظیمات اندیکاتور RSI آر اس ای

شما می‌توانید سرفصل مدنظر خود از فهرست محتوای این مقاله انتخاب کنید تا به قسمت مربوطه هدایت شوید:

• مفهوم اندیکاتور RSI چیست؟
• آموزش روش کار با اندیکاتور RSI در بازارهای بورس
• اشتباهات مهلک درهنگام کار با اندیکاتور RSI در بورس
• اندیکاتور RSI و انواع سیگنال خرید و فروش
• ترکیب اندیکاتور RSI با سایر شاخص ها
• نحوه محاسبه اندیکاتور RSI
• دانلود اندیکاتور RSI

همچون سایر اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال در بازار بورس می توان به کمک آموزش نحوه کار با اندیکاتور RSI براحتی کار با آن را شروع کرد. اندیکاتور RSI (که Relative Strength Index نیز نامیده می شود)، از رایج ترین شاخص های معاملاتی قابل استفاده در تحلیل تکنیکال به شمار می رود. اولین بار، فردی به نام J. Welles Wilder Jr چنین شاخصی را ابداع کرد. RSI در شناسایی سهم های دارای خرید و فروش بیش از حد (به اصطلاح Overbought and oversold) به معامله گر کمک می کند.

سوالات زیادی در حین آموزش کار با این اندیکاتور مطرح می شود. مثلا اندیکاتور RSI چگونه اندازه گیری می شود. این اندیکاتور تا چه میزان در محاسبات بورس پرطرفدار و قابل استفاده است. آموزش روش کار با اندیکاتور RSI تا چه میزان دشوار است؟ تا چه حد می توان چنین اندیکاتوری را با سایر شاخص ها ترکیب کرد. به منظور افزایش بازده معاملاتی بورس ، تا چه حد قابل بهره برداری است. همچنین ممکن است سوالات مشابهی برای شما مطرح شود که با انواع مثال ها در ادامه این مقاله به آنها پاسخ خواهیم داد. در اینجا با مفهوم اندیکاتور RSI و روش کار با آن آشنا خواهید شد.

مفهوم اندیکاتور RSI چیست؟

اندیکاتور RSI میزان نوسانات قیمت در بازار بورس را بررسی می کند. با این کار معامله گر می تواند کار پیش بینی و ثبت جریان حرکت بازار بورس را براحتی انجام دهد. معامله گر با شناسایی بازارهای خرید و فروش بیش از حد می توانید درمورد انتخاب زمان مناسب برای معامله یک موقعیت تصمیم گیری کند. معامله گر در کنار آگاهی از RSI باید قادر به تشخیص اندیکاتور بر روی نمودار باشد تا بطور صحیح از آن استفاده کند. RSI بین دو محدوده مشخص (به نام محدوده نوسان سنج) و به شکل یک خط قابل مشاهده است. اندیکاتور مقادیر بین 0 تا 100 را دریافت می کند. معامله گران تکنیکال، بیشترین استفاده را از RSI داشته و در زمینه هایی همچون بورس، فارکس و بازارهای آتی (Futures) حرفه ای عمل می کنند.

آموزش روش کار با اندیکاتور RSI در بازارهای بورس

شاخص RSI در اوایل کار صرفا در معاملات سهام قابل استفاده بود. با اثبات کارامدی این شاخص، معامله گران آن را در زمینه های مختلف استفاده کردند. گرچه با گذشت زمان، از سایر معیارها برای آموزش کار با اندیکاتور RSI استفاده کردند. همچنین برای سایر ارزیابی های بازار بورس و تحلیل تکنیکال آن را بکار بردند. برخی از این معیارها شامل نسبت قیمت به درآمد، نسبت قیمت به ارزش دفتری، ارزیابی ها، تحلیل ترازنامه و سایر موارد هستند.

با آموزش های کار با اندیکاتور RSI ، معامله گران براحتی می توانند پتانسیل یک سهام خاص را بدرستی تخمین بزنند. با درنظر گرفتن اینکه RSI ممکن است عددی بین ۰ تا 100 داشته باشد، این اندیکاتور به شکل زیر قابل تفسیر است:

• هر سهم دارای ارزش بالاتر از 70، ارزش بیشتر در بورس را نشان می دهد و اینکه بیش از حد خریداری شده است.
• زمانی بورس با ارزش پایین تر از حد معمول است و بیش از حد فروخته خواهد شد که سهام با ارزش پایین تر از 30 باشد.
• قیمت زمانی درحال افزایش است که عدد اندیکاتور بین 50 تا 70 درصد باشد.
• قیمت زمانی درحال کاهش است که عدد اندیکاتور بین 30 تا 50 درصد باشد.

نحوه تفسیر نشانه های خرید و فروش بیش از حد حین معامله

برای درک کامل کاربرد RSI در بازار بورس، باید ابتدا تفسیر صحیح نشانه های خرید و فروش بیش از حد را بدانیم. در حین کار با RSI، ابتدا سهامی شناسایی می شود که بیش از حد خرید و فروش می شود. سپس، یک تغییر یا بهبود روند را انتظار داریم.

سیگنال های فروش بیش از حد نشان دهنده فشار فروش در آن سهام و درحال کاهش است. معامله گران باید آمادگی برای یک جهش را داشته باشند. در نقطه مقابل، سیگنال های خرید بیش از حد، بیانگر نزدیک شدن بورس به بالاترین درجه برای خریداران گاوی (Bulls) است. این درجه به زودی رو به بهبودی خواهد رفت.

معامله گر به کمک RSI درخواهد یافت چه موقعیت هایی را بهتر است انتخاب، حذف یا حفظ نماید. همچنین بهتر است معامله گر سرمایه خود را صرف کدام سهام ها کند. هنگامی که بورس بصورت افقی معامله شده و روند واضحی نداشته باشد، از RSI استفاده می شود. در مواقعی که قیمت در محدوده ای باریک درحال تغییر باشد، RSI سبب ساده تر شدن پیش بینی روند خواهد شد. همچنین این اندیکاتور به پیش بینی اینکه هریک از خریداران گاوی یا خریداران خرسی چه بازاری را در دست دارند، کمک می کند.

اشتباهات مهلک درهنگام کار با اندیکاتور RSI در بورس

هرچند RSI در محاسبه سرعت تغییرات قیمت یک سهام کمک می کند، اما نمی تواند نسبت حرکت قیمت را نشان دهد. RSI همچون سایر ابزارهای تکنیکال دارای نقطه ضعف هایی است و نباید تمام تحلیل تکنیکال خود را به آن واگذار کنید. بلکه بهتر است چنین اندیکاتوری با سایر اندیکاتورها ازجمله اسیلاتورهای تصادفی ترکیب شود. اندیکاتور RSI یک ابزار بسیار ابتدایی است. تلاش کنید چنین اندیکاتوری سبب زیان و سردرگمی شما نشود.

بهتر است چنین ابزاری را در بازه زمانی طولانی بکار برید. بازه زمانی کوتاه برخلاف بازه طولانی، اثری منفی بر روی تحلیل تکنیکال شما خواهد داشت. معامله گران از RSI بصورت دوره های با طول ۲ تا 25 و اغلب 14 ماه استفاده می کنند.

تصمیم گیری خود را برطبق مدت زمان قرارگیری ابزار شما در محدوده خرید و فروش بیش از حد قرار ندهید. زمانی که روند بازار بورس بصورت قوی پیش می رود، اندیکاتور قابلیت ماندن در محدوده خرید و فروش بیش از حد در مدت طولانی را خواهد داشت.

اندیکاتور RSI و انواع سیگنال خرید و فروش

برای بکارگیری RSI در استراتژی تحلیل تکنیکال خود، باید درمورد سیگنال های خرید و فروش و نحوه معامله آنها آگاهی کسب کنیم. دو واژه زیر نشان دهنده موقعیت دو قیمت، روند یا شاخص نسبت به همدیگر هستند:

• همگرایی یا convergence: دو کمیت به یکدیگر نزدیک خواهند شد.
• واگرایی یا divergence: دو کمیت از یکدیگر دور خواهند شد.

ضعف و قوت روند بازار توسط این دو مفهوم تحلیل تکنیکال نشان داده می شود. درصورت همگرا بودن اوج و فرودهای روند بورس با RSI، بازار قوی و درحال رشدی خواهیم داشت. بالعکس، درصورت واگرایی این اوج و فرودها نسبت به یکدیگر، بازار بورس رو به افت و ضعیف خواهد بود.

تاثیر RSI روی سیگنال های خرید

در این قسمت به بررسی سناریوهای بازگشت و نشانه های تایید روند می پردازیم. چنین سناریوهایی حین حرکت رو به پایین بازار قابل مشاهده است.

• سیگنال گاوی در فروش بیش از حد: زمانی که RSI به کمتر از 30٪ سقوط کرده و بازگردد، نوعی تغییر روند خواهیم داشت. میزان پایین رفتن اهمیت ندارد، مهم جایی است که بیشتر از 30٪ شود. چنین موقعیتی روند افزایشی جدیدی شکل خواهد گرفت. در این حالت، خریداران گاوی بورس فعالیت خود را آغاز می کنند. معامله گران بدون داشتن موقعیت باز در مدتی طولانی ادامه خواهند داد. افراد با بستن فروش سفارشات خود، قادر به نگهداری سود خود هستند و سفارشی جدید را باز می کنند.
• سیگنال گاوی در واگرایی مثبت: روند بازگشتی دیگر در هنگام واگرایی قیمت و RSI اتفاق خواهد افتاد. افت قیمت پایین تر از افت RSI است. با درنظر گرفتن تعداد دفعات تکرار چنین روندی در بورس ، معامله گر قادر به پیش بینی قدرت سیگنال درحال شکل گیری خواهند بود. در این حالت، تکرار بیشتر به نفع خریداران گاوی خواهد بود. بنابراین، در چنین مواقعی بهتر است در کنار آموزش کار با اندیکاتور RSI به قیمت توجه کنیم.

معامله گرانی که درحال بررسی سیگنال های مثبت واگرایی هستند، باید منتظر سودهای کوتاه مدت باشند. چنین سیگنالی علاوه بر نشان دادن بازار فروش بیش از حد، تحریک کننده قدرتمندی برای سفارشات خرید خواهد بود.

تاثیر RSI روی سیگنال های فروش

در این قسمت به بررسی سناریوهای مرتبط با بازگشت و نشانه های تایید روند می پردازیم. این سناریوها معمولا حین حرکت رو به بالا در بازار رخ می دهند. فشار بالقوه در بازارهای بورس توسط اندیکاتور RSI نشان داده می شود.

الف. سیگنال خرسی برای خرید بیش ازحد: نشان دهنده زمان رخ دادن یک روند بازگشتی است. به منظور یافتن این نشانگر، باید بدنبال موقعیت هایی بود که ارزش RSI بیش از 70 ٪ شده و دوباره کاهش خواهد یافت. چنین موقعیتی تایید می کند که خریداران خرسی درحال قدرت یافتن هستند و بزودی شاهد رخ دادن روند بازگشتی در بازار بورس هستیم. معامله گران با موقعیت های طولانی مدت، قادر به حفظ سود خود هستند. همچنین برای خروجی از بازار بورس، با فروش می تونند مواضع باز خود را ببندند. سایر افراد قادر هستند با استفاده از این وضعیت مناسب، مواضع کوتاه مدت خود را باز کنند.

ب. سیگنال منفی واگرایی خرسی: این سیگنال واگرایی دارای اوج قیمت بالاتری نسبت به اوج RSI است. تکرار بیشتر چنین روندی سبب می شود سیگنال خرسی در آینده قوی تر شود. بنابراین، در تحلیل تکنیکال علاوه بر RSI، قیمت نیز اهمیت زیادی دارد. معامله گر در چنین واگرایی احتمالا انتظار این را خواهد داشت که یک کاهش طولانی مدت در قیمت سهام معامله شده را شاهد باشد. برای مشخص کردن زمان فروش، کارنشاسان تحلیل تکنیکال، ترکیب این سیگنال با سیگنال خرید بیش از حد را توصیه می کنند.

ترکیب اندیکاتور RSI با سایر شاخص ها

RSI نمی توانید به تنهایی پاسخگوی نیازهای شما در بازار بورس باشد. در این مواقع می توانید با ترکیب آن با سایر شاخص ها می توانید تحلیل تکنیکال بهتری انجام دهید.

اندیکاتور MACD توسط اندیکاتورهای RSI و MACD سیگنال های ورودی آشکار می شود. استفاده ی جداگانه این دو از همدیگر سبب سردرگمی سیگنال های آنها می شود. استفاده ی همزمان این دو با هم سبب می شود سیگنال های هم را تایید کنند. هنگامی که سیگنال های این دو با یکدیگر منطبق باشند، باید اقدام مناسب را انجام دهید.

اندیکاتور MA

اندیکاتور RSI کار ارسال سیگنال های خرید و فروش را انجام می دهد و اندیکاتور MA ساپورتینگ سیگنال متقاطع را صادر می کند. با ترکیب این دو، تا هنگام رویت شدن یک اندیکاتور سیگنال مخالف یا واگرایی، باید موقعیت خود را حفظ کنید. نکته مهم از تحلیل تکنیکال در این مورد این است که تصمیمات خروج از روند نباید صرفا براساس MA اتخاذ شود.

اندیکاتور RVI

با ترکیب RSI و RVI می توانید تصمیم گیری های معاملاتی سنجیده ای اتخاذ کنید. معامله گر باید بتواند از هر دو اندیکاتور تایید دریافت کند. برای خروج از یک روند، معمولا سیگنال از سمت یک اندیکاتور کفایت می کند.

درمورد ترکیب اندیکاتور RSI با سایر شاخص ها، نکات مهمی وجود دارد. به منظور آموزش کار با اندیکاتور RSI باید به استراتژی اولیه خود در تحلیل تکنیکال پایبندی کافی داشته باشید. درصورت نیاز، بهتر است برای ۲ تایید هم جهت بین سیگنال ها منتظر باشید. عجله ای برای رخ دادن این اتفاق نداشته باشید. بالعکس، درصورتی که یک سیگنال باری خروج از معامله کافی باشید، همزمان با اولین سیگنال کار خود را پیش برده و درنگ نکنید.

نحوه محاسبه اندیکاتور RSI

برای افزودن RSI به چارت خود، تنها نیاز به چند کلیک دارید. با کلیک روی گزینه اندیکاتورها، RSI به قسمت اندیکاتورهای فعال اضافه می شود (مانند شکل زیر که از پلتفرم Finmark استفاده شده است).

محاسبه RSI باید طی 14 قسمت معاملاتی متوالی محاسبه شود. با جمع تمامی قیمت های مثبت یا افزایش با یکدیگر، میانگین متحرک نمایی یا EMA رو به بالا ایجاد می شود. EMA رو به پایین نیز از حاصل جمع قیمت های کاهشی بدست می آید.

از تقسیم کردن EMA رو به بالا بر EMA رو به پایین، شاخص قدرت نسبی (RS) حاصل می شود. در انتها، از استخراج RS، مقدار شاخص حاصل می شود. این مقدار عددی بین ۰ تا ۱۰۰ خواهد بود.

جمع بندی به تمامی سرمایه گذاران بازار بورس ، آموزش روش کار با اندیکاتور RSI را توصیه می کنیم. این اندیکاتور، یک شاخص مناسب در بازار خرید و فروش بیش از حد در بورس به منظور انجام تحلیل تکنیکال است. با این شاخص مشخص می شود که روند بازار بورس درحال نزدیک شدن به 50 درصد بازار هست یا خیر. اما همانطور که پیش تر گفته شد، صرفا با بکارگیری اندیکاتور RSI به تنهایی نباید توقع معجزه داشت. برای مشاهده بیشترین بازدهی، بهتر است همراه با سایر شاخص های نام برده بکار رود.

5 اندیکاتور کاربردی برای تشخیص روند

مسلماً تجزیه‌ و تحلیل روند ، مهم‌ترین حوزه تجزیه‌ و تحلیل تکنیکال است و برای تعیین روند کلی قیمت، امری کلیدی است. روندها می‌توانند افق‌های زمانی متفاوتی داشته باشند، به همین خاطر در این مقاله به معرفی پرکاربردترین اندیکاتور های تشخیص روند خواهیم پرداخت.

به‌ طور مثال می‌توان گفت، یک‌ روند صعودی کلی در بازه زمانی هفتگی می‌تواند شامل روند نزولی روزانه باشد، درحالی‌که در تایم فریم ساعتی در حال افزایش است. تجزیه‌ و تحلیل در چارچوب چندگانه به معامله گران کمک می‌کند تا روند را بهتر درک کنند.

تجزیه‌ و تحلیل روند را می‌توان با استفاده از خطوط روند و با در نظر گرفتن سطوح قیمتی که حمایت و مقاومت سهم را نشان می‌دهند، انجام داد.

معامله گران با تشخیص روند معاملات سعی می‌کند از طریق تجزیه‌ و تحلیل حرکت یک سهم در یک‌ جهت خاص، سود خود را به دست آورند.

همچنین علاوه بر تجزیه‌ و تحلیل، معامله گران باید به مدیریت ریسک و روان‌شناسی معاملات مسلط باشند. اما برخی از استراتژی‌ها امتحان خود را پشت سر گذاشته‌اند و اندیکاتورهایی را به‌عنوان ابزار تحلیل روند در اختیار معامله گرانی که به تحلیل روند شاخص‌ها علاقه‌مند هستند، قرار داده‌اند.

1. میانگین متحرک (Moving Average)

میانگین متحرک یک ابزار تجزیه‌ و تحلیل تکنیکال است که در یک بازه زمانی با استفاده از خط میانگین، می‌توان قیمت را مشخص کرد.

این اندیکاتور بر اساس بازه زمانی مشخص، از میانگین قیمت‌ها به‌ عنوان داده استفاده می‌کند و آن را به صورت یک خط، روی نمودار نشان می‌دهد.

میانگین متحرک در یک بازه زمانی خاص در نظر گرفته می‌شود 10 روز، 20 دقیقه، 30 هفته یا هر بازه زمانی که معامله‌گر انتخاب می‌کند.

برای سرمایه‌گذاران و دنبال‌کنندگان روند بلندمدت، میانگین متحرک ساده 200 روزه، 100 روزه و 50 روزه گزینه‌های مناسبی هستند.

فرمول ساخت مووینگ اوریج در ساده‌ترین حالت به شکل زیر است:

SUM(CLOSE, N)/N

جمع = SUM

تعداد دوره =N

قیمت پایانی = CLOSE

به‌طورکلی، مووینگ اوریجی که از آن در چارت استفاده می‌شود با تایم فریم نسبت مستقیم دارد. برای مثال زمانی که مووینگ اوریج در بازه زمانی 100 روی تایم فریم روزانه تنظیم شود، به معنای داشتن یک میانگین قیمت 100 روزه روی چارت می‌باشد. تصویر زیر نشان‌دهنده مووینگ اوریج ساده 100 روزه روی نماد خساپا است.

بر اساس فرمول داخلی انواع MA‌ها شامل:

1. میانگین متحرک ساده Simple Moving Average) SMA)
   
2. میانگین متحرک نمایی Exponential Moving Average) EMA)
   
3. میانگین متحرک صاف شده Smoothed Moving Average) SMMA)
   
4. میانگین متحرک خطی وزنی Linear Weighted Moving Average) LWMA or WMA)
   

روش‌های مختلفی برای استفاده از میانگین متحرک وجود دارد.

روش اول: بررسی زاویه میانگین متحرک است.

اگر قیمت برای مدت‌زمان طولانی، عمدتاً به صورت افقی حرکت کند به این معنا است که قیمت آن روندی ندارد و به‌اصطلاح حالت رنج گفته می‌شود.

محدوده متغیر معاملاتی زمانی اتفاق می‌افتد که برای مدتی اوراق بهادار بین آستانه قیمت‌های بالا و پایین معامله می‌شود.

روش دوم: می‌توان با رسم کراس اور سیگنال خرید یا فروش را دریافت کرد.

زمانی که تقاطع میانگین 50 روزه با نمودار 200 روزه روبه‌بالا باشد، سیگنال خرید و اگر تقاطع میانگین 50 روزه و 200 روزه رو به پایین باشد، سیگنال فروش صادر می‌شود.

بازه‌های زمانی باتوجه‌به استراتژی سیستم معاملاتی قابل اصلاح است.

2. همگرایی و واگرایی MACD

مکدی (Moving Average Convergence Divergence) نوعی اندیکاتور برای نوسان‌گیری است که باگذشت زمان، پیرامون خط مرکزی و محور صفر نوسان می‌کند. این اندیکاتور علاوه بر آنکه اندیکاتور روند نما است، به‌عنوان اندیکاتور نوسانگر مومنتوم نیز استفاده می‌شود. در این

با توجه به اینکه خط مکدی بالای خط صفر قرار می‌گیرد یا در پایین آن، روند مشخص می‌شود.

• خط مکدی بالای صفر قرار گیرد، احتمالاً روند صعودی خواهد بود.
  
• خط مکدی پایین صفر قرار گیرد، احتمالاً روند نزولی خواهد بود.
  

MACD داری دو خط سریع و کند است. زمانی که خط سریع خط کند را رو به بالا قطع کند، سیگنال خرید صادر و اگر خط سریع خط کند را رو به پایین قطع کند، سیگنال فروش صادر خواهد شد.

3. اندیکاتور آر اس آی RSI

سومین اندیکاتوری که برای تشخیص روند مورد استفاده قرار می‌گیرد اندیکاتور Relative Strength Index) RSI) می‌باشد.

RSI به‌عنوان یک نوسان‌ساز نمایش داده می‌شود و می‌تواند از 0 تا 100 حرکت کند؛ بنابراین حرکت بین صفر تا 100 اطلاعات متفاوتی نسبت به MACD ارائه می‌دهد. در این اندیکاتور دو سطح 30 و 70 بسیار مهم و کاربردی هستند

• تفسیر و استفاده از RSI این است که مقادیر 70 یا بالاتر نشان می‌دهد که اوراق بهادار بیش از حد خریداری می‌شود (اشباع خرید) یا بیش از حد ارزش‌گذاری می‌شود و ممکن است برای تغییر روند اصلاح قیمت آغاز شود.
  
• حرکت RSI به سمت 30 یا کمتر نشان‌دهنده وضعیت بیش از حد فروش (اشباع فروش) است.

در یک‌روند صعودی قوی، قیمت اغلب برای دوره‌های طولانی‌مدت به 70 و فراتر از آن می‌رسد. برای روندهای نزولی، قیمت می‌تواند برای مدت طولانی در 30 یا کمتر باقی بماند.

در یک‌روند صعودی سیگنال خرید زمانی صادر می‌شود که RSI به پایین 50 می‌رسد و سپس به بالای آن سطح برمی گردد.

اما به‌طورکلی سطوح اشباع خریدوفروش را نمی‌توان به‌عنوان سیگنال در نظر گرفت.

4. اندیکاتور OBV

حجم به‌ خودی‌ خود یک شاخص با ارزش است و حجم موجود (OBV) اطلاعات قابل‌ توجهی از حجم را گرفته و آن را به یک اندیکاتور و با یک خط سیگنال تبدیل می‌کند.

این شاخص فشار تجمعی خریدوفروش را با افزودن حجم در روزهای "مثبت" و کم کردن حجم در روزهای "منفی" اندازه‌گیری می‌کند.

در حالت ایده‌آل، حجم باید روندها را تأیید کند. افزایش قیمت باید با افزایش OBV و کاهش قیمت نیز باید با کاهش OBV همراه باشد.

تصویر زیر نمونه‌ای از یک سهم را نشان می‌دهد که همراه با OBV روند صعودی دارد. ازآنجاکه OBV نسبت به خط روند خود پایین نیامد، این نشانه خوبی است که قیمت حتی پس از پولبک نیز به روند صعودی خود ادامه می‌دهد.

• اگر OBV در حال افزایش است اما قیمت آن افزایش نمی‌یابد، به‌احتمال زیاد قیمت در آینده از OBV پیروی می‌کند و شروع به افزایش می‌کند.
  
• اگر قیمت در حال افزایش است و OBV به صورت تخت یا در حال افت است، ممکن است قیمت حالت رنج باشد.
  
• اگر قیمت در حال سقوط است و OBV در حال صاف شدن یا افزایش است، قیمت ممکن است کاهش یابد.
  
• اگر OBV در حال افزایش است اما قیمت آن افزایش نمی‌یابد، به‌احتمال زیاد قیمت در آینده از OBV پیروی می‌کند و شروع به افزایش خواهد کرد.
  

5. باند بولینگر Bollinger Band

باند بولینگر توسط مجموعه‌ای از خطوط روند طراحی شده است که دو انحراف استاندارد (مثبت و منفی) را از میانگین متحرک ساده (SMA) قیمت اوراق بهادار ترسیم می‌کند، اما می‌تواند بر اساس ترجیحات کاربر تنظیم شود.

این اندیکاتور نوسان‌هایی که در سهم به وجود می‌آید را به‌خوبی نشان می‌دهد. برای تنظیمات پیش‌فرض باند بولینگر اکثراً از میانگین متحرک با دوره‌ی زمانی ۲۰ در نمودارهای معاملاتی استفاده می‌شود.

باند بولینگر روند مرز حرکت بین سقف و کف قیمت را بر اساس تایم فریم معاملاتی مشخص می‌کند. معامله‌گر به کمک این اندیکاتور می‌تواند از بیشترین و کمترین قیمت سهم آگاه شود.

همچنین برای سنجش نوسان‌های صعودی و نزولی، باند بالا و پایین می‌تواند به معامله گران بسیار کمک کند.

• هرچه روند قیمت‌ها به باند بالایی نزدیک‌تر شود، بازار بیشتر به حالت اشباع خرید نزدیک می‌شود و هرچه حرکت قیمت به باند پایینی نزدیک‌تر می‌شود، بازار در معرض فشار فروش قرار می‌گیرد.
  

برای استفاده از باندهای بولینگر 22 قانون برای سیستم معامله‌گری توسط جان بولینگر ارائه شده است.

اندیکاتور تشخیص روند رنج

جمع‌بندی

در این مقاله سعی شد به معرفی پرکاربردترین اندیکاتورهای تشخیص روند پرداخته شود که در تمام تایم فریم‌های معاملاتی مورد استفاده قرار می‌گیرند و معمولاً هر معامله‌گر باتوجه‌به ترجیحات خود متغیرهای موردنیاز را تنظیم می‌کند.

این اندیکاتورها به کمک سایر اندیکاتورها برای تشخیص روند و تعیین نقاط ورود و خروج به معامله گران کمک می‌کنند.

معروف‌ترین اندیکاتورهای تشخیص روند که به آن ها اشاره شد: اندیکاتور میانگین متحرک (Moving Average)، مکدی (MACD)، اندیکاتور آر اس آی (RSI)، اندیکاتور OBV و باند بولینگر (Bollinger Band) می‌باشند.

• اندیکاتور میانگین متحرک که آن را به‌اختصار (MA) می‌نامند، رفتار روند قیمتی را درگذشته و حال مورد بررسی قرار می‌دهد و نوسانات بازار را به صورت خطی ملایم و صاف روی نمودار نمایش می‌دهد.
  
• واگرایی همگرایی میانگین متحرک (MACD) نوعی شاخص نوسانی است که می‌تواند به معامله گران کمک کند تا در کوتاه‌مدت به‌سرعت عمل کنند. میزان جهت، قدرت و شتاب به کمک 3 میانگین متحرک 9،12 و 26 روزه تعیین می‌شود.
  
• شاخص قدرت نسبی (RSI) یک شاخص حرکت است که میزان تغییرات قیمت اخیر را برای ارزیابی شرایط خرید اندازه‌گیری می‌کند.
  
• شاخص حجم موجود (OBV) فشار تجمعی خریدوفروش را با افزودن حجم در روزهای "بالا" و کسر حجم در روزهای "پایین" اندازه‌گیری می‌کند.
  

در رابطه با توضیح بیشتر در مورد هریک از اندیکاتورهای تشخیص روند، توصیه می‌شود مقالات آموزشی مربوط به آن ها را مطالعه کنید.

یادگیری معامله با شاخص‌ها می‌تواند یک فرایند پیچیده باشد. اگر شاخص خاصی برای شما جذاب است، در مورد آن بیشتر تحقیق کنید.

مهم‌تر از همه، این ایده خوبی است که قبل از استفاده از اندیکاتورها تحقیق کرده و برای انجام معاملات آن را آزمایش کنید.